🔥 A股 · 超短策略

寒武纪是国内AI芯片领军企业，思元系列芯片性能领先，受益于国产算力替代和AI大模型训练需求爆发。2024年营收大幅增长，亏损收窄，毛利率提升。估值虽高，但处于AI赛道高成长阶段，市场给予溢价。竞争优势在于全栈自研架构和生态建设，与互联网巨头合作深化。

今日放量大涨14.2%突破前高，日线MACD金叉，均线多头排列。短期强势明显，但偏离5日线较远，有回踩需求。超短可顺势追入，止损设在今日阳线实体半分位下方。

近期英伟达GTC大会催化AI算力，国内政策支持国产芯片，寒武纪新品发布预期。市场情绪高涨，短线资金追捧AI龙头。

主力资金大幅净流入，北向资金近期增持，龙虎榜显示机构席位买入。筹码集中度提升，上方套牢盘较轻，利于拉升。

工业富联是全球AI服务器代工龙头，深度绑定英伟达，受益于全球AI资本开支扩张。2024年云计算业务营收高速增长，净利润提升。估值合理，PE约20倍，低于行业平均。竞争优势在于规模制造和客户粘性，AI服务器份额持续扩大。

今日放量上涨7.49%，突破整理平台，均线系统向上发散。日线MACD红柱放大，KDJ高位钝化但未背离。短期有望惯性上冲，前高80元附近有压力。

英伟达Blackwell平台量产在即，AI服务器订单饱满，公司上调业绩指引。市场对AI硬件需求持续乐观，资金聚焦算力产业链。

主力资金连续3日净流入，北向资金大幅加仓，融资余额上升。筹码在75-78元区间密集，突破后形成支撑。

北方华创是国内半导体设备平台型龙头，产品覆盖刻蚀、薄膜沉积、清洗等关键环节，受益于国内晶圆厂扩产和国产化率提升。2024年营收和净利润保持30%以上增长，毛利率稳定。估值处于历史中位，PEG合理。竞争优势在于产品线齐全和客户覆盖广。

股价沿20日均线稳步上行，今日放量上涨2.39%，创阶段新高。MACD零轴上方金叉，均线多头排列。量价配合良好，短期有望加速。

国内大基金三期落地预期，半导体设备采购旺季，公司中标公告频出。行业景气度回升，国产替代逻辑强化。

机构资金持续净流入，北向资金持股比例上升，股东户数减少，筹码集中。大单净买入明显。

瑞芯微是国内AIoT SoC芯片龙头，产品广泛应用于智能家居、汽车电子、机器视觉等领域。受益于边缘AI需求增长，2024年营收恢复高增长，净利润扭亏为盈。估值处于合理区间，PS较低。竞争优势在于自研NPU和丰富IP积累。

股价在180元附近整理后放量突破，今日涨2.68%，站上所有均线。MACD金叉，KDJ向上发散。形态上形成W底突破颈线，量能配合，短期看高一线。

边缘AI应用加速，公司RK3588等新品在机器人、智能座舱领域放量。行业会议和产品发布密集，市场关注度提升。

近期主力资金小幅流入，融资余额增加，北向资金有增持迹象。筹码在170-180元区间集中，突破后上行阻力较小。

中国平安是国内综合金融龙头，寿险改革持续推进，但新业务价值增长承压。2024年营收和净利润小幅下滑，投资收益率受市场影响。估值处于历史底部，股息率较高。竞争优势在于品牌和渠道，但短期基本面缺乏向上弹性。

今日放量下跌6.41%，跌破50元整数关口，RSI进入超卖区。短期急跌后有技术性反弹需求，但空头趋势明显，反弹空间有限。需快进快出。

市场对保险行业资产端担忧缓解，或有维稳资金介入。无明确利好，纯超跌反弹博弈。

主力资金大幅净流出，北向资金减持，但尾盘有资金抄底迹象。筹码分散，套牢盘重，反弹压力大。